Si et mous dins del món de l’empresa, segurament hauràs escoltat el concepte de flux de caixa o el seu terme en anglès, cashflow. En poques paraules, el cashflow és la diferència entre l’entrada de diners i la sortida. Si tens una empresa o comences al món de l’emprenedoria, és un indicador (KPI) molt important i que has de controlar de manera regular.
En aquest article, repassarem els punts més importants sobre el flux de caixa.
El cashflow a la teva empresa
Una empresa que disposa de diners en efectiu (cash, en anglès) és sinònim de tranquil·litat i efectivitat. Tenir una quantitat considerable sempre disponible garanteix poder fer front a pagaments ràpids a proveïdors o cobrir imprevistos. El flux de caixa és sens dubte un indicador de salut d’una empresa.
És important no confondre el terme cashflow amb el balanç pel que fa a la comptabilitat. El flux de caixa són els diners en efectiu de què disposes ara mateix al compte bancari. En canvi, un balanç comptable o de situació et permet controlar el patrimoni empresarial global, ja sigui el propi (de compra) o degut (finançat).
Com calcular el cashflow?
Un cop sabem què és el flux de caixa, és el moment de calcular-lo. Fer-ho és fàcil i només necessites un full d’Excel per anotar les entrades i sortides de diners al conjunt de comptes bancaris de la teva societat. El primer pas és sumar totes les entrades de diners i les sortides. I després, fer una simple resta:
Cashflow = (Ingressos) – (Despeses)
Pes espera! Que encara no hem acabat. Un cop tinguis la xifra (esperem que en positiu!), has de restar els imports que fan referència a les amortitzacions (pèrdua de valor dels actius o passius a causa del pas del temps) i les provisions (deutes) actuals de la teva empresa.
Tipus de cash flow disponibles
Sí, hi ha diversos tipus de flux de caixa. Igual que les empreses es componen de múltiples àrees o departaments, també ho fa limpacte del cash flow en els mateixos termes.
1. Flux de caixa lliure o Free Cash Flow (FCF)
El Free Cash Flow és l’import disponible a la caixa una vegada deduïts els costos derivats de la producció (inversió, pagaments a accionistes o inversors, etcètera). El flux de caixa lliure té en compte tots els diners en efectiu que generen els actius, sense importar com han estat finançats.
Aquesta mètrica permet saber si les inversions (o els dividends pagats) són massa elevats en relació amb el flux de caixa que es genera a l’empresa. És una dada molt habitual que analitzen les inversions per saber la capacitat que té una societat de generar beneficis.
2. Flux de fons o Capital Cash Flow
Aquest terme és més complex d’entendre, però igual de necessari si la vostra empresa disposa d’inversors capitalistes. El Capital Cash o flux de fons total per a inversors és la suma dels fluxos de caixa que reben (és a dir, els famosos dividends dels accionistes), sumat al deute i als interessos.
Aquesta mètrica també es pot calcular a partir del flux de caixa lliure (FCF) que hem definit al punt anterior. En sumar-li aquest estalvi que ens aporta l’escut fiscal (també conegut com a tax shield), obtindrem el flux de caixa total disponible per als inversors de la nostra empresa.
3. Flux de caixa per a l'accionista o Equity Cash Flow (ECF)
Aquest flux de caixa s’obté un cop s’han abonat (pagat) els interessos i els impostos derivats de l’activitat empresarial.
Ara que ja coneixes les tres variables, és important portar aquests coneixements teòrics a la pràctica. Què puc fer per millorar el cashflow de la meva empresa? La majoria de recomanacions segueixen una línia molt clara: control regular exhaustiu i transparència financera.
La manera més fàcil i eficaç de conèixer el flux de caixa d'una empresa és utilitzar un programari de gestió professional.
I és que la digitalització i la (cada vegada més gran) pressió fiscal, ha portat les empreses a professionalitzar tots els seus processos per no perdre detall.
Com millorar el flux de caixa de la meva empresa?
Hi ha molts sistemes que permeten millorar aquesta dada, però totes es basen en tenir les dades actualitzades, fer un seguiment diari de les nostres finances i disposar de previsions econòmiques a curt, mitjà i llarg termini. Tot i ser consells molt bàsics i aplicables a molts aspectes de la nostra vida, són igual d’importants.
Vegem alguns consells que pots implementar des de ja a la teva organització per millorar el teu cash flow i tenir aquesta mètrica sota control.
1. La comptabilitat ha d'estar sempre a la darrera
Això implica tenir controlats cobraments i pagaments a clients, proveïdors, empleats, etcètera. És important remarcar que la part dels cobraments sol ser la més problemàtica: clients que no paguen (morosos), errades en els temps de pagament (venciment) o demores per altres motius.
Per controlar la morositat, tenir un programari de gestió empresarial és essencial. No cal invertir una gran quantitat de diners en un programa de facturació i comptabilitat. Per exemple, Sage 50 és una de les millors opcions per a autònoms i petites empreses que necessiten un programari per tenir el seu negoci sota control.
2. Aplicar una reducció de costos
A mesura que una empresa creix, ho fan també els costos. Però la tecnologia avança i cada cop més són els processos que poden ser delegats. És a dir, que no hàgim de destinar el nostre temps, el recurs més valuós.
Automatització és sinònim d’estalvi, ja sigui personal, temps o diners. El més important és centrar els esforços a digitalitzar les tasques repetitives i que no aporten valor al nostre core business.
Implementar una eina per automatitzar processos implica una inversió inicial, però a mitjà – llarg termini, deriva en un estalvi en recursos que impacta de manera molt positiva.
Implementar una eina per automatitzar processos implica una inversió inicial, però a mitjà – llarg termini, deriva en un estalvi en recursos que impacta de manera molt positiva.
3. Explorar noves formes de finançament
A més de negociar pagaments a 30, 60 o 90 dies, cosa que es tradueix automàticament en un increment del flux de caixa, també és important explorar noves formes de finançament. Per exemple, si l’empresa ha de fer front a la compra d’un vehicle, podeu optar pel rènting i evitar així una descapitalització inicial.
A més, obtindrà un conjunt de beneficis fiscals en ser una despesa de lloguer, no una compra. A més, així evita despeses imprevistes (revisions, accidents, recanvis) en estar tot inclòs. Amb el pas del temps, el benefici és doble.
Com el programari pot ajudar a millorar el teu cash flow?
Programari de gestió és sinònim de dades, i això significa més control. Però compte! Hi ha un factor analògic que cal considerar en primera instància. Cap programa no pot controlar aquesta part.
Tota empresa ha de tenir definit un llindar mínim disponible al flux de caixa. La quantitat dependrà del volum de negoci, el tipus dactivitat, els pagaments a què ha de fer front, etc. Tot això ha de reflectir en un pla d’empresa i tenir en compte els possibles imprevistos o emergències.
Si un vehicle és sinistre a causa d’un accident i és vital per a l’empresa… podem fer front a la compra o lloguer d’un de nou? És important fer provisions de fons (és a dir, emmagatzemar diners quan l’economia gaudeix de bona salut) per si en un futur arriben temps turbulents.
Utilitzar un bon programari de facturació i comptabilitat per a pymes permet programar alertes i exportar informes de manera regular per tenir un control total de les teves finances. A llarg termini significa que les nostres finances estaran més sanejades, cosa que permetrà a l’empresa accedir a millors condicions de finançament i poder afrontar nous reptes.
Per exemple, invertir un % en recerca i desenvolupament (R+D), en formació als seus empleats o en exportar un producte o servei a un altre país.
Tens problemes de flux de caixa i sents que no controles les finances de la teva empresa? Aleshores contacta amb nosaltres i t’ajudarem a solucionar-ho amb un programari de gestió professional.